Эмиссия денег и их виды — подробное описание процедуры выпуска

Кон­троль над коли­че­ством бумаж­ных денег явля­ет­ся зада­чей госу­дар­ства. Для опре­де­ле­ния доста­точ­но­го коли­че­ства денег в повсе­днев­ной жиз­ни исполь­зу­ет­ся мно­же­ство финан­со­вых инстру­мен­тов, кото­рые исполь­зу­ют­ся для избе­жа­ния дис­ба­лан­са меж­ду день­га­ми и мате­ри­аль­ным обес­пе­че­ни­ем. В про­тив­ном слу­чае необ­хо­ди­мо вовре­мя при­нять необ­хо­ди­мые меры для вос­ста­нов­ле­ния этих отношений.

1. Что такое эмиссия денег простыми словами

Выпуск денег (по-фран­цуз­ски «эмис­сия» — осво­бож­де­ние) — это про­це­ду­ра выпус­ка налич­ных или без­на­лич­ных денеж­ных средств (напри­мер, цен­ных бумаг) для уве­ли­че­ния сум­мы в использовании.

С тер­ми­ном «транс­ля­ция» люди стал­ки­ва­ют­ся доволь­но часто, поэто­му почти все зна­ют, что он озна­ча­ет. Но дале­ко не всем извест­но, как рабо­та­ет этот меха­низм и что может спро­во­ци­ро­вать выда­чу денег.

Кон­троль и выпуск бумаж­ных денег – зада­ча Цен­траль­но­го бан­ка Рос­сий­ской Феде­ра­ции. Так­же в этом про­цес­се может участ­во­вать Мини­стер­ство финан­сов, но толь­ко в слу­чае выпус­ка цен­ных бумаг. Кро­ме того, ука­зан­ное уча­стие долж­но быть согла­со­ва­но с Цен­траль­ным банком.

Про­це­ду­ру осво­бож­де­ния нель­зя назвать про­стой. Он пол­но­стью регу­ли­ру­ет­ся дей­ству­ю­щим зако­но­да­тель­ством. Он так­же уста­нав­ли­ва­ет опре­де­лен­ные пра­ви­ла и сро­ки реа­ли­за­ции необ­хо­ди­мых мероприятий.

Денеж­ный вопрос име­ет свои раз­но­вид­но­сти и эта­пы, кото­рые раз­де­ля­ют­ся рядом при­зна­ков. Мно­гие не зна­ют, что пла­ни­ру­е­мый запуск не име­ет ника­ко­го отно­ше­ния к теме и ее причинам.

2. Цели эмиссии

Одной из основ­ных целей эмис­сии явля­ет­ся регу­ли­ро­ва­ние соот­но­ше­ния меж­ду услу­га­ми и реаль­ны­ми това­ра­ми с уче­том объ­е­ма денеж­ной мас­сы. Но часто этот про­цесс пре­сле­ду­ет локаль­ные цели:

• Сти­му­ли­ро­вать эко­но­ми­че­ские про­цес­сы за счет интен­сив­ных инве­сти­ций в опре­де­лен­ные отрасли;
• Ста­би­ли­за­ция финан­си­ро­ва­ния меж­ду раз­лич­ны­ми сек­то­ра­ми экономики;
• Кон­троль спро­са и пред­ло­же­ния посред­ством воз­дей­ствия на конъ­юнк­ту­ру рын­ка через запуск госу­дар­ствен­ных про­грамм или опре­де­ле­ние мето­дов соци­аль­ной под­держ­ки населения;
• Покры­тие дефи­ци­та денеж­ной мас­сы в усло­ви­ях мак­ро­эко­но­ми­че­ских колебаний;
• Реак­ти­ва­ция эко­но­ми­ки в целом;
• Покрыть дефи­цит бюджета.

В боль­шин­стве слу­ча­ев при эмис­сии денег одно­вре­мен­но пре­сле­ду­ют­ся несколь­ко или все выше­пе­ре­чис­лен­ные цели. Это объ­яс­ня­ет­ся тем, что все они явля­ют­ся основ­ны­ми аспек­та­ми эко­но­ми­че­ской ситу­а­ции в госу­дар­стве. Но как про­бле­ма повли­я­ет на бла­го­со­сто­я­ние стра­ны в буду­щем, не могут пред­ска­зать даже высо­ко­ква­ли­фи­ци­ро­ван­ные специалисты.

Имен­но поэто­му боль­шое коли­че­ство стран, кото­рые могут вли­ять на состо­я­ние миро­вой эко­но­ми­ки, име­ют мно­же­ство про­блем внут­ри госу­дар­ства. Если гово­рить о США, то здесь при­ме­ня­ет­ся метод экс­пор­та инфля­ции. Это озна­ча­ет, что излиш­ки ино­стран­ной валю­ты при­об­ре­та­ют­ся тре­тьи­ми стра­на­ми, кото­рым необ­хо­ди­мо для это­го ими­ти­ро­вать допол­ни­тель­ные средства.

• Что такое экспорт;
• Что такое импорт;

3. Разновидности эмиссии

Пра­ви­тель­ство может начать эмис­сию денег, исполь­зуя несколь­ко раз­лич­ных мето­дов. Так­же это может быть выда­ча налич­ных денег, пла­сти­ко­вых карт, цен­ных бумаг или неде­неж­ных средств. Сле­ду­ет иметь в виду, что эта про­це­ду­ра свя­за­на с рядом дру­гих про­цес­сов, вли­я­ю­щих на общее эко­но­ми­че­ское поло­же­ние страны.

Часто после уве­ли­че­ния сум­мы налич­ных сле­ду­ю­щим шагом явля­ет­ся выда­ча дру­гих пози­ций. На дан­ном эта­пе раз­ли­ча­ют два вида эмиссии:

1. Началь­ный. Выда­ча без­на­лич­ной фор­мы денеж­ных средств на эта­пе кре­ди­то­ва­ния бан­ка­ми населения;
2. Вто­рич­ный. Про­из­во­дит­ся при сня­тии кре­дит­ных средств.

Здесь вид­но, что эти раз­но­вид­но­сти свя­за­ны друг с дру­гом в кон­тек­сте инве­сти­ци­он­ных про­цес­сов, осу­ществ­ля­е­мых бан­ка­ми. Денеж­ная мас­са долж­на уве­ли­чи­вать­ся поэтап­но. Если этот про­цесс не кон­тро­ли­ро­вать, он может пагуб­но ска­зать­ся на состо­я­нии эко­но­ми­ки государства.

С уве­ли­че­ни­ем коли­че­ства бумаж­ных денег про­ис­хо­дит обес­це­ни­ва­ние мате­ри­аль­но­го обес­пе­че­ния, то есть услуг и това­ров. В этом смыс­ле вме­сто ожи­да­е­мо­го поло­жи­тель­но­го эффек­та при про­ве­де­нии дела, сопро­вож­да­ю­ще­го­ся необ­ду­ман­ны­ми дей­стви­я­ми, состо­я­ние почти все­гда при­во­дит к отри­ца­тель­ным результатам.

3.1. Эмиссия электронных средств

С каж­дым годом элек­трон­ные день­ги ста­но­вят­ся все попу­ляр­нее сре­ди насе­ле­ния. Коли­че­ство денег, хра­ня­щих­ся в элек­трон­ных систе­мах, быст­ро рас­тет. Выпуск элек­трон­ных средств счи­та­ет­ся спор­ной про­це­ду­рой, вызы­ва­ю­щей ряд эко­но­ми­че­ских и пра­во­вых про­блем. Одна из них – отсут­ствие необ­хо­ди­мой пра­во­вой базы.

Даже в раз­ви­тых стра­нах слож­но най­ти пра­во­вую базу, регу­ли­ру­ю­щую исполь­зо­ва­ние элек­трон­ных СМИ, что обу­слав­ли­ва­ет фор­ми­ро­ва­ние поч­вы для зло­упо­треб­ле­ний. В Рос­сии суще­ству­ет несколь­ко плат­форм для элек­трон­ных пла­те­жей. Наи­бо­лее популярны:

• Яндекс день­ги;
• КИВИ;
• Веб-день­ги.

Так­же часто исполь­зу­ют­ся крип­то­ва­лю­ты Ethereum и Bitcoin. Что­бы начать поль­зо­вать­ся элек­трон­ным кошель­ком, поль­зо­ва­те­лю доста­точ­но прой­ти про­стую реги­стра­цию и предо­ста­вить пас­порт­ные дан­ные. Если кли­ент не авто­ри­зо­ван, он не смо­жет совер­шать элек­трон­ные платежи.

Это тре­бо­ва­ние под­креп­ля­ет­ся рядом зако­но­да­тель­ных актов. Если гово­рить о Яндекс день­гах и кошель­ках QIWI, то здесь дей­ству­ют нало­ги, выдан­ные из наци­о­наль­ной валю­ты. Поэто­му ника­ких пра­во­вых огра­ни­че­ний не вводится.

В WebMoney тран­зак­ции про­из­во­дят­ся в евро, дол­ла­рах или руб­лях. Еже­днев­но в систе­ме выпол­ня­ет­ся чрез­мер­ное коли­че­ство опе­ра­ций, кото­рые невоз­мож­но кон­тро­ли­ро­вать. Поэто­му госу­дар­ство регу­ляр­но воз­дей­ству­ет на систе­му через при­ня­тие новых зако­нов, регу­ли­ру­ю­щих эти процессы.

3.2. Эмиссия ценных бумаг

Цен­ная бума­га – это доку­мент, под­твер­жда­ю­щий пра­во соб­ствен­но­сти ее вла­дель­ца. Это могут быть век­се­ля, обли­га­ции или акции. Целью исполь­зо­ва­ния или выпус­ка цен­ных бумаг явля­ет­ся при­вле­че­ние инве­сти­ций для финан­си­ро­ва­ния эко­но­ми­че­ских или про­мыш­лен­ных проектов.

Ана­ло­гич­ным обра­зом, выпуск цен­ных бумаг может пре­сле­до­вать сле­ду­ю­щие цели:

• Уве­ли­че­ние или фор­ми­ро­ва­ние устав­но­го капитала;
• Вно­сить кор­рек­ти­вы в иму­ще­ствен­ные пра­ва дер­жа­те­лей цен­ных бумаг;
• Регу­ли­ро­ва­ние или выде­ле­ние ранее выпу­щен­ных цен­ных бумаг;
• Вне­сти изме­не­ния в орга­ни­за­ци­он­но-пра­во­вую фор­му организации.

В боль­шин­стве слу­ча­ев цен­ные бума­ги выпус­ка­ют­ся Мини­стер­ством финан­сов. Этот про­цесс дол­жен быть согла­со­ван с Цен­траль­ным бан­ком. Если это акции част­ной ком­па­нии, то они реги­стри­ру­ют­ся и выпус­ка­ют­ся в спе­ци­аль­но создан­ных госу­дар­ствен­ных органах.

Если в про­цес­се осво­бож­де­ния обна­ру­жи­ва­ют­ся нару­ше­ния, такие дей­ствия счи­та­ют­ся уго­лов­ным пре­ступ­ле­ни­ем. То же самое отно­сит­ся и к раз­ме­ще­нию обли­га­ций. Что каса­ет­ся инфор­ма­ции об изме­не­нии кур­са обли­га­ций, то она предо­став­ля­ет­ся бесплатно.

• Цен­ные бума­ги с пере­мен­ным доходом;
• Дол­го­вые цен­ные бумаги;

3.3. Выпуск банковских карт

Здесь речь идет о про­цес­се выда­чи пла­теж­ных средств исклю­чи­тель­но по заяв­ке кли­ен­та бан­ка. Само бан­ков­ское учре­жде­ние, в свою оче­редь, не име­ет воз­мож­но­сти выпус­кать мар­жи­наль­ные кар­ты, так как каж­дый из слу­ча­ев будет вне­сен в реестр и рас­смот­рен в инди­ви­ду­аль­ном поряд­ке. Общая схе­ма запус­ка следующая:

• Кли­ент бан­ка пода­ет заяв­ле­ние на тре­бо­ва­ние о выпус­ке карты;
• Заяв­ка отправ­ля­ет­ся на реги­стра­цию, а затем пере­да­ет­ся в реестр выда­ю­щих средств;
• На сле­ду­ю­щем эта­пе выда­ет­ся пла­сти­ко­вая кар­та, на кото­рую вно­сят­ся необ­хо­ди­мые инди­ви­ду­аль­ные дан­ные, то есть номер кар­ты, срок дей­ствия и т.д.;
• В гото­вом виде кар­та будет достав­ле­на ​​в финан­со­вое учре­жде­ние. Она, в свою оче­редь, пере­да­ет его кли­ен­ту, то есть клиенту.

Здесь выда­ча про­ис­хо­дит в про­цес­се исполь­зо­ва­ния кар­ты с опре­де­лен­ным кре­дит­ным лими­том. Если гово­рить о депо­зит­ных кар­тах, то это носи­те­ли суще­ству­ю­щих денег. Поэто­му их не свя­зы­ва­ют с уве­ли­че­ни­ем коли­че­ства денег в повсе­днев­ной жиз­ни. На тер­ри­то­рии Рос­сий­ской Феде­ра­ции 661 ком­па­ния может выпус­кать бан­ков­ские карты.

Лиде­ром в этой сфе­ре явля­ет­ся Сбер­банк, а так­же ряд его под­раз­де­ле­ний, то есть аффи­ли­ро­ван­ных дочер­них ком­па­ний. При­мер­но 80% карт, выпу­щен­ных в РФ, рабо­та­ют с систе­ма­ми MasterCard и VISA. Они, в свою оче­редь, зани­ма­ют 3‑е и 2‑е место соот­вет­ствен­но по объ­е­мам про­даж в мире. Лиде­ром в этом рей­тин­ге явля­ет­ся китай­ская систе­ма China Unionpay.

• Что такое дебе­то­вые карты;
• Что такое кре­дит­ные карты;
• Основ­ные отли­чия дебе­то­вой кар­ты от кредитной;

4. Сроки

Каж­дый из финан­со­вых меха­низ­мов тес­но свя­зан с миро­вой систе­мой и зави­сит от ряда внеш­не­эко­но­ми­че­ских фак­то­ров. Это озна­ча­ет, что не совсем оправ­да­но уста­нав­ли­вать огра­ни­че­ния на этот про­цесс в какие-либо вре­мен­ные рам­ки. Но, когда речь идет о выпус­ке цен­ных бумаг, ско­рость реа­ли­за­ции пла­нов может сыг­рать реша­ю­щую роль в дости­же­нии поло­жи­тель­ных результатов.

Здесь на резуль­та­ты зада­чи вли­я­ют такие фак­то­ры, как:

• Вре­мя, необ­хо­ди­мое для госу­дар­ствен­ной регистрации;
• Свое­вре­мен­ное реше­ние вопроса;
• Самое вре­мя искать посред­ни­ков для оформ­ле­ния договора.

Если речь идет о выпус­ке цен­ных бумаг, то здесь уста­нав­ли­ва­ют­ся кон­крет­ные сро­ки, кото­рые необ­хо­ди­мо соблю­дать при выпус­ке их в обращение:

• Если гово­рить о реор­га­ни­за­ции, то срок соста­вит 1 месяц;
• В слу­чае учре­жде­ния кор­по­ра­ции или допэмис­сии суще­ству­ю­щей ком­па­нии здесь преду­смот­рен срок 20 дней;
• После выпус­ка цен­ных бумаг дает­ся 2 неде­ли на предо­став­ле­ние отчета.

Если эти линии не соблю­да­ют­ся, такая ситу­а­ция рас­смат­ри­ва­ет­ся как сбой про­це­ду­ры. Сле­до­ва­тель­но, он будет при­знан недей­стви­тель­ным, а выдан­ные бума­ги немед­лен­но поте­ря­ют свою ценность.

5. Процедура выпуска средств в РФ

Моне­ты в РФ выпус­ка­ют­ся на про­из­вод­стве Санкт-Петер­бург­ско­го и Мос­ков­ско­го монет­но­го дво­ра, нахо­дя­ще­го­ся в веде­нии АО «Гознак». Что каса­ет­ся доку­мен­тов, цен­ных бумаг, бумаж­ных денег с защи­той от под­дел­ки, то они выпус­ка­ют­ся в спе­ци­а­ли­зи­ро­ван­ной типографии.

Про­цесс поступ­ле­ния и про­из­вод­ства бумаж­ных денег регу­ли­ру­ет­ся на зако­но­да­тель­ном уровне. В Рос­сии при выда­че налич­ных денег наблю­да­ют­ся сле­ду­ю­щие тенденции:

• Меж­ду цен­ны­ми бума­га­ми и метал­ла­ми. Напри­мер, золо­то не уста­нав­ли­ва­ет офи­ци­аль­ное соотношение;
• Нет огра­ни­че­ний на обмен ста­рых руб­лей на новые;
• Моне­ты и банк­но­ты обес­пе­че­ны акти­ва­ми Цен­траль­но­го бан­ка. В их обя­зан­но­сти вхо­дит веде­ние денеж­ных средств с ука­за­ни­ем нали­чия исклю­чи­тель­но­го пра­ва на изъ­я­тие или выпуск денег в оборот;
• Срок полез­но­го исполь­зо­ва­ния средств не дол­жен пре­вы­шать 60 меся­цев или быть менее 1 года;
• В каж­дом из вопро­сов феде­ра­ции наци­о­наль­ная валю­та явля­ет­ся офи­ци­аль­ным и закон­ным пла­теж­ным средством;
• Что каса­ет­ся пра­во­во­го регу­ли­ро­ва­ния в части выпус­ка допол­ни­тель­ной денеж­ной сум­мы или изъ­я­тия ее из обра­ще­ния, то это зада­ча Сове­та дирек­то­ров Цен­траль­но­го банка.

Вывод

Выпуск денег, наря­ду с уве­ли­че­ни­ем коли­че­ства бумаж­ных денег в обра­ще­нии, пред­став­ля­ет собой слож­ный мно­го­слой­ный про­цесс. Клю­че­вым орга­ном, кото­рый реша­ет, выпус­кать ли бумаж­ные день­ги или цен­ные бума­ги, явля­ет­ся Цен­траль­ный банк. Эми­тент полу­ча­ет доход на раз­ни­цу меж­ду себе­сто­и­мо­стью и номи­наль­ной сто­и­мо­стью денег.